|сгенерировать QR код
Открытый доступ
Только для подписчиков
Финансовая грамотность россиян: взаимосвязь с социально-демографическими и психологическими характеристиками
https://doi.org/10.32609/0042-8736-2024-9-107-137
Аннотация
Исследуется взаимосвязь финансовой грамотности россиян и социальнодемографических и психологических факторов на данных трех волн всероссийского репрезентативного панельного обследования домохозяйств по потребительским финансам (2018, 2020 и 2022 гг.). Регрессия с фиксированными эффектами позволяет сделать вывод о том, что возраст индивида связан с финансовой грамотностью нелинейно и профиль имеет форму параболы с ветвями, опущенными вниз. Связь образования с финансовой грамотностью положительная: респонденты со средним специальным и высшим образованием более финансово грамотны по сравнению с людьми с общим средним образованием или ниже. Доход, пользование интернетом, наличие супруга или супруги, оплачиваемой занятости, банковского счета также положительно связаны с финансовой грамотностью. Хуже разбираются в личных финансах люди с более высокой склонностью к риску, низкой способностью контролировать свои эмоции и краткосрочными предпочтениями. Дополнительно оцененные модели для проверки полученных результатов на устойчивость также позволили сделать вывод о незначимом влиянии пола на уровень финансовой грамотности в России.
Ключевые слова
финансовая грамотность населения,
финансовое поведение,
финансовые знания,
панельная регрессия с фиксированными эффектами
JEL: C33, C36, D14, G51, G53, O52, Z13
При поддержке: В работе использованы результаты проекта «Повседневные поведенческие практики россиян в условиях внешних шоков», выполненного лабораторией экономико-социологических исследований НИУ ВШЭ в рамках Программы фундаментальных исследований НИУ ВШЭ в 2024 г.
Об авторах
О. Е. Кузина
https://www.hse.ru/staff/kuzina
Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики»
Россия
Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики»
Россия
Кузина Ольга Евгеньевна, к. э. н., с. н. с. лаборатории экономико-социологических исследований, профессор кафедры экономической социологии НИУ ВШЭ
А. Я. Абдураманов
Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики»
Россия
Россия
Абдураманов Артем Ягьяевич , аспирант Международного института экономики и финансов НИУ ВШЭ
Д. В. Моисеева
Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики»
Россия
Россия
Моисеева Дарья Викторовна, к. с. н., с. н. с. лаборатории экономико-социологических исследований НИУ ВШЭ
Список литературы
1. Ибрагимова Д. Х. (2012). Кто управляет деньгами в российских семьях? // Экономическая социология. Т. 13, № 3. С. 22—56.
2. Колачев Н. И., Рутковская Е. Л., Ковалева Г. С., Половникова А. В. (2021). Факторы финансовой грамотности российских школьников на примере результатов исследования PISA-2018 // Вопросы образования. № 4. С. 166—186. https://doi.org/10.17323/1814-9545-2021- 4-166-186
3. Кузина О. Е. (2009). Финансовая грамотность молодежи // Мониторинг общественного мнения: экономические и социальные перемены. Т. 4, № 92. С. 157—177.
4. Кузина О. Е. (2015). Финансовая грамотность и финансовая компетентность: определение, методики измерения и результаты анализа в России // Вопросы экономики. № 8. С. 129—148. https://doi.org/10.32609/0042-8736-2015-8-129-148
5. Кузина О. Е., Моисеева Д. В. (2021). Стратегии финансового поведения россиян: понятие, динамика, факторы // Вопросы экономики. № 10. С. 71—88. https://doi.org/10.32609/0042-8736-2021-10-71-88
6. Мангейм К. (1998). Проблема поколений // Новое литературное обозрение. № 2. С. 7—47.
7. Радаев В. (2019). Миллениалы: как меняется российское общество. М.: Изд. дом Высшей школы экономики.
8. Alhenawi Y., Elkhal K. (2013). Financial literacy of US households: Knowledge vs. longterm financial planning. Financial Services Review, Vol. 22, No. 3, pp. 211—244. Available at SSRN: https://ssrn.com/abstract=2532068
9. Atkinson A., McKay S., Kempson E., Collard S. (2006). Levels of financial capability in the UK: Results of a baseline survey. Personal Finance Research Centre, University of Bristol.
10. Atkinson A., Messy F. A. (2011). Assessing financial literacy in 12 countries: Аn OECD/ INFE international pilot exercise. Journal of Pension Economics and Finance, Vol. 10, No. 4, pp. 657—665. https://doi.org/10.1017/S1474747211000539
11. Atkinson A., Messy F. A. (2012). Measuring financial literacy: Results of the OECD/ International Network on Financial Education (INFE) Pilot Study. OECD Working Papers on Finance, Insurance, and Private Pensions, No. 15. Paris: OECD Publishing. https://doi.org/10.1787/5k9csfs90fr4-en
12. Bayer P. J., Bernheim B. D., Scholz J. K. (1996). The effects of financial education in the workplace: Evidence from a survey of employers. NBER Working Paper, No. 5655. https://doi.org/10.3386/w5655
13. Bayar Y., Sezgin H. F., Öztürk Ö. F., Şaşmaz M. Ü. (2020). Financial literacy and financial risk tolerance of individual investors: Multinomial logistic regression approach. Sage Open, Vol. 10, No. 3. https://doi.org/10.1177/2158244020945717
14. Becker G. S., Murphy K. M. (1988). A theory of rational addiction. Journal of Political Economy, Vol. 96, No. 4, pp. 675—700. https://doi.org/10.1086/261558
15. Belás J., Nguyen T. A. N., Smrčka L., Kolembus J., Cipovová E. (2016). Financial literacy of secondary school students. Case study from the Czech Republic and Slovakia. Economics and Sociology, Vol. 9, No. 4, pp. 191—206. https://doi.org/ 10.14254/2071-789X.2016/9-4/12
16. Bianchi M. (2018). Financial literacy and portfolio dynamics. Journal of Finance, Vol. 73, No. 2, рр. 831—859. https://doi.org/10.1111/jofi.12605
17. Brown M., Graf R. (2013). Financial literacy and retirement planning in Switzerland. Numeracy, Vol. 6, No. 2, article 6. https://doi.org/10.5038/1936-4660.6.2.6
18. Bucher-Koenen T., Janssen B., Knebel C., Tzamourani P. (2024). Financial literacy, stock market participation, and financial wellbeing in Germany. Journal of Financial Literacy and Wellbeing, Vol. 1, No. 3, pp. 486—513. https://doi.org/10.1017/flw.2024.5
19. Bucher-Koenen T., Lusardi A., Alessie R., van Rooij M. (2017). How financially literate are women? An overview and new insights. Journal of Consumer Affairs, Vol. 51, No. 2, pp. 255—283. https://doi.org/10.1111/joca.12121
20. Bumcrot C. D., Lin J., Lusardi A. (2011). The geography of financial literacy. Numeracy, Vol. 6, No. 2, article 2. https://doi.org/10.5038/1936-4660.6.2.2
21. Chaloupka F. (1991). Rational addictive behavior and cigarette smoking. Journal of Political Economy, Vol. 99, No. 4, pp. 722—742. https://doi.org/10.1086/261776
22. Chen H., Volpe R. P. (1998). An analysis of personal financial literacy among college students. Financial Services Review, Vol. 7, No. 2, pp. 107—128. https://doi.org/10.1016/S1057-0810(99)80006-7
23. Clarke S. (2002). Budgetary management in Russian households. Sociology, Vol. 36, No. 3, pp. 539—557. https://doi.org/10.1177/0038038502036003003
24. Cole S., Sampson T., Zia B. (2009). Financial literacy, financial decisions, and the demand for financial services: Еvidence from India and Indonesia. Harvard Business School Working Paper, No. 09-117.
25. Ćumurović A., Hyll W. (2016). Financial literacy and self-employment. IWH Discussion Papers, No. 11/2016.
26. Fonseca R., Mullen K. J., Zamarro G., Zissimopoulos J. (2012). What explains the gender gap in financial literacy? The role of household decision making. Journal of Consumer Affairs, Vol. 46, No. 1, pp. 90—106. https://doi.org/10.1111/j.1745-6606.2011.01221.x
27. Fornero E., Monticone C. (2011). Financial literacy and pension plan participation in Italy. Journal of Pension Economics and Finance, Vol. 10, No. 4, pp. 547—564. https://doi.org/10.1017/S1474747211000473
28. Gagarina M. A., Shantseva A. A. (2017). Socio-psychological peculiarities and level of financial literacy of Russian debtors. Review of Business and Economics Studies, Vol. 5, No. 2, pp. 5—22.
29. Gilenko E., Chernova A. (2021). Saving behavior and financial literacy of Russian high school students: An application of a copula-based bivariate probit-regression approach. Children and Youth Services Review, Vol. 127, article 106122. https://doi.org/10.1016/j.childyouth.2021.106122
30. Hasler A., Lusardi A. (2017). The gender gap in financial literacy: A global perspective. Global Financial Literacy Excellence Center (GFLEC), George Washington University School of Business.
31. Henager R., Cude B. J. (2016). Financial literacy and long- and short-term financial behavior in different age groups. Journal of Financial Counseling and Planning, Vol. 27, No. 1, pp. 3—19. https://doi.org/10.1891/1052-3073.27.1.3
32. Hyll W., Irrek M. (2015). The impact of risk attitudes on financial investments. IWH Discussion Papers, No. 10/2015.
33. Hospido L., Iriberri N., Machelett M. (2024). Gender gaps in financial literacy: A multiarm RCT to break the response bias in surveys. Banco de Espana Working Paper, No. 2401. https://doi.org/10.2139/ssrn.4688569
34. Kadoya Y., Khan M. S. R. (2020). What determines financial literacy in Japan? Journal of Pension Economics and Finance, Vol. 19, No. 3, pp. 353—371. https://doi.org/10.1017/S1474747218000379
35. Kawamura T., Mori T., Motonishi T., Ogawa K. (2021). Is financial literacy dangerous? Financial literacy, behavioral factors, and financial choices of households. Journal of the Japanese and International Economies, Vol. 60, article 101131. https://doi.org/10.1016/j.jjie.2021
36. Kempson E., Collard S., Moore N. (2006). Measuring financial capability: An exploratory study. In: Consumer financial capability: Empowering European consumers. Brussels: European Credit Research Institute, pp. 39—76.
37. Kempson H. E., Perotti V., Scott K. M. (2013). Measuring financial capability: A new instrument and results from low- and middle-income countries. Washington, DC: World Bank Group.
38. Klapper L. F., Panos G. A. (2011). Financial literacy and retirement planning in view of a ¬growing youth demographic: The Russian case. Netspar Discussion Paper, No. 01/2011 017. https://doi.org/10.2139/ssrn.1809723
39. Klapper L., Lusardi A. (2020). Financial literacy and financial resilience: Evidence from around the world. Financial Management, Vol. 49, No. 3, pp. 589—614. https://doi.org/10.1111/fima.12283
40. Klapper L., Lusardi A., Panos G. A. (2013). Financial literacy and its consequences: Evidence from Russia during the financial crisis. Journal of Banking and Finance, Vol. 37, No. 10, pp. 3904—3923. https://doi.org/10.1016/j.jbankfin.2013.07.014
41. Klapper L., Lusardi A., Van Oudheusden P. (2015). Financial literacy around the world. Insights from the Standard & Poor’s Ratings services global financial literacy survey. Washington DC: World Bank.
42. Korkmaz A. G., Yin Z., Yue P., Zhou H. (2021). Does financial literacy alleviate risk attitude and risk behavior inconsistency? International Review of Economics and Finance, Vol. 74, рр. 293—310. https://doi.org/10.1016/j.iref.2021.03.002
43. Kuzina O. (2011). The level of financial literacy of Russians: Before and during the crisis of 2008—2009. Economic Sociology: The European Electronic Newsletter, Vol. 12, No. 2, pp. 27—43
44. Lusardi A., Michaud P.-C., Mitchell O. S. (2017). Optimal financial knowledge and wealth inequality. Journal of Political Economy, Vol. 125, No. 2, pp. 431—477. https://doi.org/10.1086/690950
45. Lusardi A., Mitchell O. S. (2008). Planning and financial literacy: How do women fare? American Economic Review, Vol. 98, No. 2, pp. 413—417. https://doi.org/10.1257/aer.98.2.413
46. Lusardi A., Mitchell O. S. (2014). The economic importance of financial literacy: Тheory and evidence. Journal of Economic Literature, Vol. 52, No. 1, pp. 5—44. https://doi.org/10.1257/jel.52.1.5
47. Lusardi A., Mitchell O. S., Curto V. (2012). Financial sophistication in the older population. NBER Working Paper, No. 17863. https://doi.org/10.3386/w17863
48. Lusardi A., Mitchell O. S. (2023). The importance of financial literacy: Opening a new field. Journal of Economic Perspectives, Vol. 317, No. 4, pp. 137—154. https://doi.org/10.1257/jep.37.4.137
49. Lusardi A., Mitchell O. S. (2011a). Financial literacy around the world: An оverview. Journal of Pension Economics and Finance, Vol. 10, No. 4, pp. 497—508. https://doi.org/10.1017/S1474747211000448
50. Lusardi A., Mitchell O. S. (2011b). Financial literacy and retirement planning in the United States. Journal of Pension Economics and Finance, Vol. 10, No. 4, pp. 509—525. https://doi.org/10.1017/S147474721100045X
51. Lusardi A., Streeter J. L. (2023). Financial literacy and financial well-being: Evidence from the US. Journal of Financial Literacy and Wellbeing, Vol. 1, No. 2, pp. 169—198. https://doi.org/10.1017/flw.2023.13
52. Lusardi A., Tufano P. (2009) Debt literacy, financial experiences, and overindebtedness. NBER Working Paper, No. w14808. https://doi.org/10.3386/w14808
53. Lyons A. C., Chang Y., Scherpf E. (2006). Translating financial education into behavior change for low-income populations. Financial Counseling and Planning, Vol. 17, No. 2, pp. 27—45.
54. Mandell L. (1997). Our vulnerable youth: The financial literacy of American 12th graders. Washington, DC: The Jump$tart Coalition for Personal Financial Literacy.
55. Mandell L. (2008). The financial literacy of young American аdults: Results of the 2008 national Jump$Tart Coalition survey of high school seniors and college students. Washington DC: The Jump$tart Coalition for Personal Financial Literacy. http:// www.jumpstart.org/assets/files/2008SurveyBook.pdf
56. Molina-García A., Cisneros-Ruiz A. J., López-Subires M. D., Diéguez-Soto J. (2023). How does financial literacy influence undergraduates’ risk-taking propensity? International Journal of Management Education, Vol. 21, No. 3, article 100840. https://doi.org/10.1016/j.ijme.2023.100840
57. Monticone C. (2010). How much does wealth matter in the acquisition of financial literacy? Journal of Consumer Affairs, Vol. 44, No. 2, pp. 403—422. https://doi.org/10.1111/j.1745-6606.2010.01175.x
58. Mpaata E., Koske N., Saina E. (2023). Does self-control moderate financial literacy and savings behavior relationship? A case of micro and small enterprise owners. Current Psychology, Vol. 42, pp. 10063—10076. https://doi.org/10.1007/s12144-021-02176-7
59. OECD (2012). OECD/INFE high-level principles on national strategy for financial education. Paris: OECD Publishing. https://doi.org/10.1787/12e3989f-en
60. OECD (2014). PISA 2012 Results: Students and money: Financial literacy skills for the 21st century, Vol. VI. Paris: OECD. https://doi.org/10.1787/9789264208094-en
61. OECD (2016). OECD/INFE international survey of adult financial literacy competencies. Paris: OECD Publishing. https://doi.org/10.1787/28b3a9c1-en
62. OECD (2018). Levels of financial literacy in Eurasia. Paris: OECD Publishing. https://doi.org/10.1787/1a064de1-en
63. OECD (2020). OECD/INFE 2020 international survey of adult financial literacy. Paris: OECD Publishing. https://doi.org/10.1787/145f5607-en
64. OECD (2022). OECD/INFE toolkit for measuring financial literacy and financial inclusion 2022. Paris: OECD Publishing. https://doi.org/10.1787/cbc4114f-en
65. OECD (2023a). National strategy for financial education for Poland. Paris: OECD Publishing. https://doi.org/10.1787/2e954031-en
66. OECD (2023b). OECD/INFE 2023 international survey of adult financial literacy. OECD Business and Finance Policy Papers, No. 39. Paris: OECD Publishing. https://doi.org/10.1787/56003a32-en
67. Ouachani S., Belhassine O., Kammoun A. (2021). Measuring financial literacy: А literature review. Managerial Finance, Vol. 47, No. 2, pp. 266—281. https://doi.org/10.1108/MF-04-2019-0175
68. Rutledge S. L. (2010). Consumer protection and financial literacy: Lessons from nine country studies. World Bank Policy Research Working Paper, No. 5326. https://doi.org/10.1596/1813-9450-5326
69. Sabri M. F., Aw E. C. X. (2019). Financial literacy and related outcomes: The role of financial information sources. International Journal of Business and Society, Vol. 20, No. 1, рр. 286—298.
70. Sconti A., Fernandez D. (2023). The importance of financial literacy: Evidence from Singapore. Journal of Financial Literacy and Wellbeing, Vol. 1, No. 2, pp. 225—243. https://doi.org/10.1017/flw.2023.11
71. Stolper O. A., Walter A. (2017). Financial literacy, financial advice, and financial behavior. Journal of Business Economics, Vol. 87, pp. 581—643. https://doi.org/10.1007/s11573-017-0853-9
72. Strauss W., Howe N. (1991) Generations: The history of America’s future, 1584 to 2069. New York: William Morrow & Company.
73. Strömbäck C., Lind T., Skagerlund K., Västfjäll D., Tinghög G. (2017). Does selfcontrol predict financial behavior and financial well-being? Journal of Behavioral and Experimental Finance, Vol. 14, pp. 30—38. https://doi.org/10.1016/j.jbef. 2017.04.002
74. Taylor M. (2011). Measuring financial capability and its determinants using survey data. Social Indicators Research, Vol. 102, No. 2, pp. 297—314. https://doi.org/10.1007/s11205-010-9681-9
75. Vaahtoniemi S., Buturak G., Kalmi P., Ruuskanen O.-P. (2023). Financial literacy and its determinants and consequences: New survey evidence from Finland. Journal of Financial Literacy and Wellbeing, Vol. 1, No. 2, pp. 368—402. https://doi.org/10.1017/flw.2023.14
76. Wagner J. (2019). Financial education and financial literacy by income and education groups. Journal of Financial Counseling and Planning, Vol. 30, No. 1, pp. 132—141. https://doi.org/10.1891/1052-3073.30.1.132
77. Wooldridge J. (2003). Introductory econometrics: A modern approach, 5th ed. Mason: Nelson Education.
78. Yakoboski P. J., Lusardi A., Hasler A. (2022). How financial literacy varies among U.S. adults: The 2022 TIAA Institute-GFLEC Personal Finance Index. TIAA Institute Research Paper Series, No. 2022-01. https://doi.org/10.2139/ssrn.4256989
79. Zaimovic A., Torlakovic A., Arnaut-Berilo A., Zaimovic T., Dedovic L., Meskovic M. N. (2023). Mapping financial literacy: A systematic literature review of determinants and recent trends. Sustainability, Vol. 15, No. 12, article 9358. https://doi.org/ 10.3390/su15129358
80. Zhan M., Anderson S. G., Scott J. (2006). Financial knowledge of the low-income population: Effects of a financial education program. Journal of Sociology and Social Welfare, Vol. 33, No. 4, article 4. https://doi.org/10.15453/0191-5096.3135
Дополнительные файлы
Рецензия
Для цитирования:
Кузина О.Е., Абдураманов А.Я., Моисеева Д.В. Финансовая грамотность россиян: взаимосвязь с социально-демографическими и психологическими характеристиками. Вопросы экономики. 2024;(9):107-137. https://doi.org/10.32609/0042-8736-2024-9-107-137
For citation:
Kuzina O.E., Abduramanov A.Y., Moiseeva D.V. Financial literacy of Russians: The relationship with socio-demographic and psychological characteristics. Voprosy Ekonomiki. 2024;(9):107-137. (In Russ.) https://doi.org/10.32609/0042-8736-2024-9-107-137
Просмотров:
764
Послать статью по эл. почте 
